Primero debemos de copiar nuestras imagenes, que nos serviran para crear nuestro propio cursor en java, a nuestro proyecto, las imagenes deben ser uno que soporte java como JPG, PNG, etc, pero no pueden ser con extensiones ".cur" que son para cursores, recuerden que nosotros lo crearemos.
Ahora si les mostrare como sera el resultado una vez creado.
RESULTADO
Como ven Cada vez que el MOUSE entra en cada Boton cambia el tipo de cursor, pero para la ventana o el JFrame el cursor tbn es otro, ahora si miren el COD. FUENTE.